内容简介
《21世纪高等教育金融学精讲教程:投资银行学精讲(第3版)》按照当前我国投资银行理论与实务的教学要求,结合作者年来在投资银行理论与实务教学和科研中的体会,以及参与多项中国资本市场投资银行业务的实践经验,在分析阐述投资银行基本知识、基本理论的基础上,着重于现代投资银行实务的分析与运作方面的讲解,并结合大量的靠前外投资银行业务案例进行深入细致的剖析和研究。
《21世纪高等教育金融学精讲教程:投资银行学精讲(第3版)》第三版为保证内容的时效性和实务性,为了顺应形势以便呈现投资银行业界的现状及年来的新进展、新突破,对书中所涉及的数据进行了更新,并根据新形势下我国投资银行业的新进展对原有案例进行了更换或补充,并新增了新业务的补充阅读资料,注重反映投资银行对中国资本市场发展和经济改革深化的很需要作用和现实意义。
内页插图
目录
第一章投资银行简介 1
第一节投资银行的定义 1
第二节投资银行的特征 6
第三节投资银行的产生和发展 11
本章小结 19
思考与应用 20
【参考案例】崛起的摩根大通 20
【参考案例】“嗜血”的高盛 22
第二章投资银行的地位与作用 25
第一节投资银行的地位 25
第二节投资银行的作用 33
本章小结 41
思考与应用 42
第三章中国投资银行的现状与展望 43
第一节我国投资银行的现状 44
第二节我国投资银行的发展趋势 52
本章小结 56
思考与应用 57
【参考案例】中国本土投行的先驱——中金 57
第四章投资银行的运营和管理 61
第一节投资银行的组织结构 61
第二节投资银行的人力资源管理 69
第三节投资银行的风险管理 75
第四节投资银行公共关系管理 82
本章小结 85
思考与应用 86
【参考案例】雷曼破产——美国史上最大金融破产案 86
第五章投资银行的经营策略 92
第一节投资银行的品牌策略 92
第二节投资银行的竞争战略 100
本章小结 105
思考与应用 105
第六章投资银行的监管 106
第一节政府对投资银行业的监管 106
第二节政府与投资银行业的发展 114
本章小结 116
思考与应用 116
【参考案例】美国投资银行的监管模式及其在新形势下的变化 117
第七章证券发行与承销业务 118
第一节股份有限公司概述 118
第二节企业股份制改组 122
第三节股票的发行和承销 128
第四节债券的发行和承销 138
第五节境外融资和国际证券发行 142
本章小结 148
思考与应用 148
【参考案例】海通证券辅助百合网挂牌新三板 149
【补充阅读】新三板 151
附件一股票发行上市辅导报告 157
附件二公司股票上市申请书 160
附件三承销协议 161
第八章证券投资与交易业务 162
第一节证券投资和交易业务概述 162
第二节投资银行的证券经纪业务 166
第三节证券自营业务 170
第四节证券投资与交易业务的网络化 175
本章小结 177
思考与应用 178
【参考案例】二级市场业务——高盛霸业之基 178
【补充阅读】传统投资市场的搅局者:量化投资 179
第九章兼并与收购业务 188
第一节并购概述 188
第二节并购动因与效应 194
第三节投资银行在并购操作中的作用 198
第四节投资银行在反并购操作中的作用 206
本章小结 209
思考与应用 210
【参考案例】华泰与中信证券助力首旅酒店收购如家酒店 210
第十章项目融资 214
第一节项目融资概述 214
第二节投资银行在项目融资中的操作 219
第三节投资银行在项目融资中的作用 224
本章小结 226
思考与应用 226
【参考案例】PPP:贵阳市南明河水环境综合整治二期项目 226
第十一章资产管理业务 229
第一节资产管理业务的概述 229
第二节基金管理 238
本章小结 247
思考与应用 248
【参考案例】贝尔斯登危机起源——对冲基金 248
第十二章资产证券化业务 250
第一节资产证券化概述 250
第二节资产证券化流程 257
第三节投资银行在资产证券化中的作用 261
本章小结 261
思考与应用 262
【参考案例】中国的房地产证券化——REITs 262
第十三章风险投资业务 265
第一节风险投资概述 265
第二节风险投资流程 273
第三节投资银行在风险投资中的作用 282
本章小结 283
思考与应用 283
【参考案例】投资银行持续助推,阿里巴巴步步为赢 283
【补充阅读】PE (私募股权投资) 286
附件一投资银行的风险投资报告 290
附件二中国风险投资政策发展 300
第十四章金融衍生品 303
第一节金融衍生品概述 303
第二节期货 306
第三节期权 316
第四节互换 322
第五节投资银行对金融衍生品的作用 326
本章小结 327
思考与应用 327
【参考案例】中国版CDS 327
参考文献 330
前言/序言
近些年来,投资银行业务不仅在金融市场繁荣态势的推动下迅猛发展,还在国家相关政策的推动下,开拓着诸如PPP项目融资模式、量化投资等新的业务领域,不断完善其职能,以更好地实现其作为资本市场中资源配置者的价值。
本版在延续上一版内容翔实、深入浅出的风格的基础上,为保证内容的时效性、实务性,做了较大改进。为了顺应形势以便更好地呈现投资银行业界的现状及近年来的新进展、新突破,我们对书中所涉及的数据进行了更新,并对大部分案例进行了更新和替换,尽心尽力地为读者提供一本与现实理论、实务结合得更加紧密的教材或参考读物。
除了进行了大量的除旧布新工作,并根据新形势下我国投资银行业的新进展对原有案例进行了更换或补充之外,本次修订还新增了我国的新三板业务、PPP项目融资模式、PE(私募股权投资)、量化投资等相关内容作为补充阅读资料。
在本次修订过程中,上海交通大学安泰经济与管理学院吕大永博士对全书的修改提出了诸多有益的意见和建议。同济大学经济与管理学院金融学专业硕士研究生黄颖、张淑华、杨文荥、张曼倩、杨海泉、覃思程、彭泽参与了相关章节资料的收集与案例撰写工作,同济大学经济与管理学院的鲍俊杰、崔浩、张家瑞、何亦桢同学参与了相关资料和数据的收集整理工作。在此一并致谢。
虽然本版是在第二版的基础上的再度修改、完善,但仍难免存在瑕疵或纰漏,敬请各位读者不吝指教,您的指正和建议是我们进步的动力。
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